The Great Contrarian Indicator – Retail Sentiment

Jeg er sikker på, at du har hørt eller læst, at de fleste forexhandlere konsekvent mister penge. Desværre er dette sandt. Mange mennesker deltager i valutahandel uden ordentlig uddannelse og uddannelse, og dette gør dem sårbare over for tab. De fleste individer undervurderer den formidable udfordring ved at handle på de finansielle markeder.

 

Trenden er din ven

Det vigtigste handelsprincip er at handle i retning af de fremherskende tendenser. De fleste detailhandlere overholder ikke denne regel, og derfor mister de konstant penge.

 

Detailpositionering og stærke tendenser

Som vi ved, stiller detailhandlere sig mest mod stærke tendenser i stedet for at tilpasse sig disse tendenser.

Hvorfor sker dette? En vigtig årsag er, at detailhandlere kan lide at vælge toppe og bund i stærke tendenser. De kan lide at ‘købe lavt’ og ‘sælge højt’.

Når markedstendenserne sænkes og går ned til nye nedture, begrunder disse handlende, at den lave pris er et godt køb at købe. Omvendt, når prisen går op til højere højder i en stærk tyretendens, sælger de, fordi de anser prisen for at være rigtig dyr.

Selvom der ikke er noget galt med at købe lavt og sælge højt, skal du gøre dette i retning af tendensen og ikke imod det.

Detailhandlere har også tendens til at handle på lavere tidsrammer, som normalt er meget mindre pålidelige end højere tidsrammer som den daglige og ugentlige.

For eksempel vil en uerfaren detailhandler sælge under en nedadgående tendens på et 5-minuts diagram, der bevæger sig mod en virkelig stærk optrend på det daglige diagram. Hvis han er heldig, laver han et par pips, men de institutionelle spillere, der handler ‘med-trend’ på højere tidsrammer, vil sandsynligvis tage hans penge.

Detailpositionering kan være et utroligt værktøj til at bekræfte stærke tendenser, påpege mulige tilbageførsler og undgå markedskonsolideringer.

 

Praktiske eksempler

Lad os se på aktuelle detailpositioneringsdata på et par store instrumenter:

Dailyfx.com SSI-indeks

 

SSI står for Speculative Sentiment Index. Dette værktøj fortæller dig, hvor mange detailhandlere der er lange, og hvor mange der mangler et bestemt valutapar (eller et andet finansielt instrument).

Lad os tage EUR / USD som et eksempel. Antallet, vi ser her, er -2.4868. Dette betyder, at der for hver åben lang handel er 2.4868 åbne korte handler. Det betyder, at 28,68% af den åbne eksponering på EUR / USD i øjeblikket er på købssiden og 71,32% på salgssiden.

Lad os nu se på, hvad EUR / USD har gjort:

EUR / USD dagligt diagram

 

Her kan du se, at EUR / USD i flere uger har handlet højere. Prisen er i øjeblikket over 200-MA og 20-EMA, hvilket bekræfter den bullish trendretning.

Dagens ECB-rentebeslutning og pressekonference vejede euroen, men det større billede er fortsat hausse trods modtrendskorrektionen.

I diagrammet ovenfor vil du også bemærke andre karakteristika ved en uptrend – højere svinghøjder og højere svingninger.

Uptrend er tydelig. Imidlertid sælger detailhandlere aggressivt ind i denne stigning og taber penge.

Du vil sandsynligvis blive overrasket over at finde ud af, at detailhandlere har været nettokorte EUR / USD siden den 18. april i år. Siden lukningen den 18. april er EUR / USD-valutakursen steget 486 kerner.

Det er klart, at de fleste af disse forhandlere er blevet udslettet af deres handler, og dem der stadig holder fast i deres korte positioner, er på bagfoden og sidder med et stort tab.

Lad os nu se på USD / JPY:

USD / JPY dagligt diagram

 

På USD / JPY er den aktuelle SSI-værdi 1,92. Dette betyder, at der for hver kort position er 1,92 lange positioner. Dette svarer til 65,71% lange positioner og 34,29% korte positioner.

Ligesom med EUR / USD har detailhandlere kæmpet for USD / JPY-nedturen i et stykke tid, selv fra den 18. maj i år. (Denne dag blev detailhandlere netlange).

I øjeblikket er USD / JPY SSI-læsningen 1,92, hvilket ikke er for ekstrem, men hvis vi ser en genoptagelse af downtrend i næste uge, kan denne læsning hurtigt komme over 2,0. Hold øje med dette par!

Mens vi har travlt med USD / JPY, skal du huske, at vi har nogle begivenhedsrisici på højt niveau i næste uge, der kan påvirke dette par enormt. FED (Federal Reserve) og BOJ (Bank of Japan) har deres rentebeslutninger på henholdsvis onsdag og fredag.

Hvis du vil vide mere om handel med USD / JPY, skal du blot følge dette link: Handel med USD / JPY-valutapar – En nybegyndervejledning.

 

Sådan bruges detailpositioneringsdata

Læg du mærke til, hvordan detailhandlere kan lide at falme stærke markedsbevægelser?

Hvad der er så fænomenalt ved denne store indikator er, at ekstremt stærke tendenser ofte ledsager ekstreme SSI-aflæsninger.

Denne egenskab giver os mulighed for at opbygge handelsstrategier omkring dette koncept. Nogle siger, at aflæsninger over 2.0 eller under -2.0 skal betragtes som ekstreme (og nyttige til handelsformål). Andre kan lide at handle, når aflæsninger er over 3,0 eller under -3,0.

 

Strategier og teknikker

Normalt giver SSI-aflæsninger over 2,0 og under -2,0 gode resultater.

EUR / USD Eksempel

Når vi har en stærk stigning i f.eks. EUR / USD og SSI-aflæsningerne er under -2,0, kan vi undersøge situationen og være på udkig efter købsmuligheder.

Vi ved fra den negative SSI-læsning, at flertallet af detailhandlere sælger til stigningen. Vi vil handle imod disse mennesker og med tendensen ligesom de institutionelle aktører.

For at lande et fly sikkert skal du nærme landingsbanen mod vinden. For at tjene penge på markederne har du brug for handel mod detailstemning.

 

I øjeblikket nærmer sig dog EUR / USD-optrenden en vigtig modstandszone på det ugentlige diagram. Ikke desto mindre, hvis vi får et godt afvisningslys i regionen med det 20-dages eksponentielle glidende gennemsnit, kan der opstå en god købsmulighed.

Noget andet at huske på er, at dagens ECB-møde havde en negativ effekt på euroen. Personligt vil jeg gerne se en solid bekræftelse på, at uptrend genoptages, inden jeg går ind i en lang handel. Bare hvis dette ECB-møde var katalysatoren for en trendmæssig tilbageførsel på EUR / USD.

Hvis du gerne vil vide mere om handel med EUR / USD, skal du følge dette link: Handel med EUR / USD-valutapar – En nybegyndervejledning.

 

Sådan handler du ekstremt stærke, ikke-flygtige tendenser

Det kan være svært at handle rigtig stærke, ikke-flygtige tendenser med SSI, hvis du ikke ved, hvordan du skal nærme dig dem. Ofte er der få meningsfulde tilbagetrækninger på daglige diagrammer at drage fordel af under disse forhold.

Dette problem kan omgåes ved enten at handle med lave træk på mindre tidsrammer eller ved at handle breakouts på daglige diagrammer. Breakouts kan naturligvis også handles på mindre tidsrammer.

For mere detaljeret information om disse handelsteknikker skal du følge følgende link: Sådan får du mening om forskellige markedsstrukturer.  

I denne artikel lærer du også, hvordan du effektivt handler volatile tendenser.

Det er selvfølgelig afgørende at analysere det instrument, du vil handle korrekt, og ikke bare handle det, fordi SSI-læsningen er ekstrem.

Du skal håndtere hvert instrument individuelt og huske vigtige grundlæggende og tekniske faktorer, når du træffer handelsbeslutninger.

 

Eksotiske og mindre par / instrumenter

Pålidelige detailpositioneringsdata er normalt ikke tilgængelige på mindre betydningsfulde instrumenter som eksotiske og mindre valutapar. De samme principper tæller dog, når der handles med disse instrumenter.

Når en etableret tendens accelererer, kæmper detailhandlere mod den med fornyet beslutsomhed. Efterhånden som tendensen skrider frem, bliver disse handlende tvunget ud af deres modtrendspositioner. Deres stoptab udløses, eller deres positioner tvinges lukket, når deres konti løber tør for den disponible margin.

De store drenge (for det meste institutionelle handlende), der handler med tendensen, høster disse detailhandleres penge let.

Så selvom du muligvis ikke har adgang til detailpositioneringsdata på bestemte instrumenter, kan du handle dem på samme måde som de største valutapar.

Noget, du skal huske på, er dog, at detailhandlere undertiden er på højre side af markedet, især i forskellige miljøer. Dog handler detailhandlere forkerte det meste af tiden, og handel mod detailstemning er virkelig givende, når du kombinerer det med sund teknisk analyse og god pengestyring.

Har du prøvet vores handelssignaler? Ikke kun leverer vi forex handelssignaler, men også signaler på guld, råolie og Nikkei 225 aktieindeks.

Glad handel!